Panduan

10 Kunci untuk mengevaluasi investasi Penawaran Saham Perdana (ICO)

p>. Penawaran koin awal (initial coin offering / ICO) adalah metode penggalangan dana yang memperdagangkan koin kripto masa depan untuk kripto yang memiliki nilai cairan langsung. Biasanya, persentase token dijual kepada peserta ICO dan persentase untuk kebutuhan perusahaan (investor swasta, dll. Ketentuan berbeda dari satu ICO yang lain). ICO memungkinkan investor besar dan kecil untuk mendanai proyek yang mereka sukai. Tahun terakhir ini membawa ribuan cerita ICO yang berhasil. Motivasi untuk proyek ini sudah jelas. Motivasi bagi para investor ICO adalah bahwa harga token akan lebih tinggi (atau jauh lebih tinggi) daripada harga token selama ICO.

ICO benar-benar panas di antara para investor kripto. Baru-baru ini, Hdac dan Filecoin mengumpulkan masing-masing jumlah yang mengejutkan sebesar $ 258 dan $ 275 juta. Keberhasilan sebuah ICO dipengaruhi oleh banyak aspek. Investor harus mengingat elemen kunci berikut yang dibahas dalam artikel ini.

Pada titik ini, tepat untuk menyebutkan cerita yang kurang berhasil seperti ICO Mycelium. Anggota timnya baru saja menghilang setelah mengumpulkan uang, dan kemudian dilaporkan bahwa mereka menggunakan dana tersebut untuk membayar liburan mereka sendiri. Kurangnya peraturan mungkin menjadi salah satu alasan mengapa hal itu terjadi. Beberapa hari yang lalu, $ 7 juta dicuri saat CoinDash's ICO dimulai. Tepat sebelum dimulainya penjualan token, situs mereka diretas dan alamat dompet ICO telah diubah ke alamat peretas.

Artikel ini akan membahas kunci utama untuk membayar fokus saat mengevaluasi investasi ICO.

* Peringatan penting sebelum kita mulai: ICO adalah cara penggalangan dana berisiko tinggi. Jangan pernah menginvestasikan apapun yang Anda tidak bisa benar-benar mampu untuk kalah. Ingatlah bahwa karena kurangnya peraturan, Anda akan mengalami kesulitan untuk mengembalikan uang Anda yang hilang jika terjadi kegagalan.

1 - Komposisi Tim

Cari tahu semua hal yang Anda bisa tentang tim, terutama tim pengembang dan dewan penasehat. Cari setiap anggota tim untuk pengalaman yang relevan. Google nama mereka Kunjungi profil LinkedIn mereka. Carilah nama-nama terkenal di antara dewan penasehat proyek. Cari tahu apakah tim memiliki pengalaman kripto dan yang lebih penting - di mana proyek, atau ICO, mereka terlibat dan dampaknya terhadap mereka.

2 - Bitcointalk. org Thread

Titik awal yang bagus adalah pengumuman proyek (ANN) di BitcoinTalk. org, karena Bitcointalk adalah forum terbesar untuk masalah terkait Bitcoin dan kripto.Sangat disarankan agar Anda membaca pesan dengan seksama. Keprihatinan investor akan dijawab (atau mungkin tidak terjawab) di thread ini. Ini pertanda buruk ketika pengembang menghindari menjawab pertanyaan tertentu atau tidak berkolaborasi. Mengirimkan pesan pribadi untuk melihat seberapa responsifnya gagasan tersebut juga merupakan ide bagus.

Setiap pesan di Bitcointalk berisi tingkat peringkat dan aktivitas (jumlah pesan masa lalu) pengirim. Sadar akan pemula dan penulis berpangkat rendah. Reputasi menjadi sangat penting dan signifikan.

Sadar akan komentar para penulis yang berpengalaman, dan juga cari pesan negatif, terkadang itu bisa menjadi tanda peringatan. Gunakan Select [Semua] untuk melihat semua komentar di thread dan gunakan CTRL + F (Windows) untuk mencari kata-kata bendera merah seperti 'scam', 'con', 'MLM'. Lihat hubungan antara hasil pencarian dan jumlah balasan seperti yang dapat dilihat pada contoh live berikut ini:

Source: Pengumuman thread Kibo dengan 287 balasan dan 75 hits pada kata 'scam' ( // bitcointalk. • Tahap proyek dan investasi VC

Evaluasi tahap proyek. Apakah hanya memiliki whitepaper? Versi beta Apakah ada produk yang diluncurkan dengan fungsionalitas terbatas? Lebih suka proyek yang memiliki "beberapa baris" kode kerja, namun banyak ICO telah membuktikan bahwa mereka dapat menjadi kisah sukses tanpa ada kode tertulis.

VC (modal ventura) cenderung berinvestasi dan mendukung proyek sejak tahap awal. Carilah informasi ini biasanya di halaman utama situs web proyek. Kemungkinan besar akan terjadi jika VC kripto yang terkenal terlibat, seperti Blockchain Capital atau Fenbushi (milik Vitalik Buterin - pendiri Ethereal).

4 - Komunitas dan Media

Sangat penting untuk memiliki komunitas pendukung yang terbuka lebar seperti masyarakat umum untuk semua investor. Keterbukaan sama pentingnya dalam mendapatkan kepercayaan kita sebagai kode Github. Cobalah untuk memahami atmosfer di dalam masyarakat. Lihatlah ukuran komunitas dan aktivitasnya.

Sumber: Komunitas slack QRL - saluran #trading

Sumber lain seperti Reddit, Twitter, atau Facebook dapat relevan saat mengevaluasi proyek. Waspadalah terhadap pos hadiah. Ini adalah praktik umum untuk meluncurkan untaian berharga untuk memberi penghargaan kepada pengguna karena menyebarkan informasi positif tentang proyek tersebut untuk meningkatkan cakupan media, atau untuk membantu terjemahan. Benang-benang karunia ini dapat merangsang sensasi seputar proyek namun tidak terlalu objektif. Di sisi lain beberapa investor hanya mengikuti beberapa token.

Sumber: Aturan Bounty Twitter ABAB ( // bitcointalk. Org / index. Php? Topic = 2004773. 0)

5 - Apa yang mereka butuhkan sebagai token? Apakah blockchain itu perlu?

ICO berarti pembuatan token khusus baru untuk proyek ini. Salah satu pertanyaan terpenting yang perlu dijawab oleh masing-masing proyek adalah bagaimana tokennya? Mengapa Bitcoin atau Ethereal tidak berfungsi sebagai token proyek? Ya, banyak proyek hanya membuat sebuah cerita scammy. Hei, ICO tidak bisa menjadi ICO tanpa tanda khusus.Pertanyaan yang sama perlu ditanyakan mengenai penggunaan teknologi blockchain di belakang proyek.

6 - topi tak terbatas / keras

Pada hari-hari awal ICO kripto, perbedaan antara tutup terbuka dan keras tidak memiliki dampak yang sama dengan ICO hari ini. Sebuah tutup terbuka memungkinkan investor mengirimkan dana tak terbatas ke dompet ICO proyek. Semakin banyak koin yang beredar, token Anda yang kurang unik menjadi untuk perdagangan sesudahnya - karena permintaan yang kurang.

Karena ICO menjadi mainstream di dalam tanah kripto, jumlah yang sangat besar dikumpulkan. Lihatlah Bancor, proyek ini menghasilkan $ 150 juta yang menakjubkan hanya dalam waktu tiga jam. Hal ini mengakibatkan tidak ada kenaikan persentase bagi investor. Ingatlah hal itu saat berpartisipasi dalam ICO tanpa topi.

Di sisi lain, Anda tidak ingin menjadi satu-satunya investasi dalam proyek ini. Exchange memiliki minat yang jauh lebih sedikit pada proyek yang meningkat sangat sedikit, yang membuat lebih sulit untuk menjual token ini setelah rilis.

7 - Distribusi Token - kapan dan bagaimana

Keserakahan dapat didefinisikan dengan distribusi token yang tinggi kepada anggota tim, katakanlah, lebih dari 50% tokennya mencurigakan. Proyek yang bagus akan menghubungkan distribusi token ke peta jalan. Karena setiap fase atau tonggak proyek memerlukan dana dalam jumlah tertentu.

Perhatikan tahap distribusi token. Beberapa proyek baru melepaskan token mereka beberapa jam setelah ICO berakhir. Beberapa proyek perlu mengembangkan versi beta sebelum mengirimkan token. Jika Anda melihat persentase kenaikan Etherium (satu tahun antara ICO dan token distribution, sekitar 500% keuntungan), Augur (1+ tahun, 1500%) dan Decent (8 bulan, 350%), terkadang terobosan ini menciptakan nilai yang sangat positif. hype seputar proyek

Sumber: Distribusi token Augur - Informasi hanya tersedia tentang penggunaan dana. Peta jalan kurang jelas tanpa link ke tabel ini.

8 - Mengevaluasi Whitepaper

Kebanyakan investor tipikal sebenarnya tidak membaca melalui whitepaper, meskipun berisi semua informasi yang diperlukan tentang proyek yang akan datang dan ICO.

Jangan ragu untuk membacanya, atau paling tidak sebagian besar. Perhatikan aspek yang kuat dan negatif dan tambahkan beberapa penelitian Anda sendiri. Pada akhirnya, whitepaper adalah piring perak bagi calon investor. Setelah membacanya, Anda harus bisa menjawab pertanyaan sederhana - seperti apa nilai yang dibawa proyek ini ke dunia kita? Anda juga akan tahu apa yang Anda investasikan.

9 - Kualitas kode - Temui Github

Jika Anda memiliki sedikit pengalaman pemrograman, Anda harus menggunakannya di sini. Kualitas pengembang dapat dipahami dengan menganalisis beberapa kode mereka. Sebagai seorang non-teknisi, masih mungkin untuk mengevaluasi kualitas mereka dengan melihat konsistensi kode. Indikator bagus lainnya, adalah penggunaan komentar yang tepat. Hindari pengembang yang berantakan.

Sepotong kode mencerminkan sikap pengembang. Selanjutnya, panjang fungsi adalah indikator lain. Fungsi yang berisi lebih dari 50 baris kode harus menaikkan bendera merah.Modularitas itu penting dan membuat kode lebih mudah dibaca dan mudah dipertahankan.

Sumber: Sepotong kode yang mudah dibaca oleh editor dengan komentar yang tepat

Proyek Crypto cenderung memiliki kode sumber terbuka. Hal ini menciptakan kepercayaan di antara komunitas proyek, mendorong devs dari masyarakat untuk memberikan saran atau perbaikan. Proyek open-source memberi kesempatan untuk melihat log komit. Sebuah komit pada dasarnya adalah pengembang bahasa gaul karena telah mendorong sebuah kode ke repositori kode Github.

Sumber: Github Code repository dari proyek QRL ( // github.com / theQRL / QRL)

Anda dapat melihat setiap komit dengan mengklik teks yang mengatakan "366 komit". Ini memungkinkan Anda untuk menyelidiki setiap perubahan. Tab "Wawasan" memberi Anda ringkasan aktivitas pengembang yang lebih umum. Tab ini menunjukkan grafik dengan jumlah komit setiap hari. Di bawah grafik, Anda dapat melihat aktivitas masing-masing pengembang secara terpisah. Informasi ini merupakan kunci untuk menyelidiki tim pengembang. Sumber: Wawasan QRL (Grafik) Github ( // github.com / theQRL / QRL / graphs / contributors)

Bahkan mungkin untuk melihat seberapa populer proyek ini dengan melihat jumlah bintangnya menerima

Sumber: Github (bintang)

Bonus: Tanyakan pada diri Anda mengapa proyek memilih berjalan di blokir khusus. Entah itu di blockchain Bitcoin, kontrak cerdas Ethereum, Gelombang, dan banyak lagi. Beberapa bulan terakhir telah menunjukkan meningkatnya popularitas di antara ICO Smart-kontrak ERC-20 Ethereum. Token ini dapat disimpan dengan mudah pada dompet berbasis Ether (seperti MEW - Myetherwallet), terkadang tidak memerlukan pertukaran untuk diperdagangkan, dan biasanya memiliki likuiditas tinggi.

10 - Bottom Line

ICO akan menjadi lebih dan lebih 'mainstream' sebagai metode untuk mengumpulkan dana. Akan ada banyak proyek yang bisa dipilih, maka akan semakin sulit untuk menilai proyek-proyek ini.

Merupakan kunci untuk menyelidiki dan membaca sebanyak mungkin informasi dan menuliskan semua aspek penting, positif dan negatif, sebelum membuat keputusan investasi.